Invertir en oro se puede llevar acabo de muchas maneras diferentes, y si eres novato en el campo de la inversión en metales es normal que te sientas abrumado. No te preocupes, en este artículo te presento las 6 opciones más populares elegidas por los inversores profesionales a lo largo de todo el mundo, y de esa manera, generar rentabilidad a tus ahorros con la ayuda de este noble activo financiero.
Invertir en oro se pude realizar de muchas formas, desde comprar el propio metal precioso en forma de joyas ornamentales, pasando por la compra de lingotes y monedas, invertir en una empresa minera de oro o comprar cualquier otro producto cuyo valor se base en el oro.
Cada enfoque, cada manera de inversión, tiene puntos buenos y malos. Por este motivo, puede resultar difícil para los inversores noveles elegir el medio más adecuado para Invertir en oro. En este artículo analizamos todas la posibilidades para que elijas la vía que más te conviene.
Utiliza la información de esta guía para invertir en oro. A continuación, repasaremos las distintas opciones para invertir en oro y sopesaremos las ventajas e inconvenientes de cada estrategia para que pueda tomar una decisión informada.
| SISTEMA DE INVERSIÓN | DESCRIPCIÓN | VENTAJAS | DESVENTAJAS |
| Joyas de oro | Relojes, pulseras, collares y anillos de oro. | -Fácil de adquirir -Buenos márgenes de beneficio | -La venta de segunda mano puede ser complicada |
| Lingotes de oro | Oro con forma de barra o lingote | -Exposición al precio del oro 100% directa -Patrimonio real y tangible | -Horquillas de compra y venta elevadas -Coste de almacenamiento elevado -Puede haber problemas de liquidez en la venta |
| Monedas de oro | Monedas antiguas o de curso de legal de oro | -Exposición al precio del oro 100% directa -Patrimonio real y tangible | -Horquillas de compra y venta elevadas -Coste de almacenamiento elevado -Puede haber problemas de liquidez en la venta |
| Acciones bursátiles | Acciones de compañías mineras, joyería, industriales… | -Es posible obtener ingresos por dividendos -Puede superar al precio del oro | -Exposición a fluctuaciones del mercado bursátil |
| ETF | Fondos de inversión cotizados compuestos por empresas mineras | -Exposición 100% directa al precio del metal -Liquidez | -Comisiones y horquillas de compra y venta |
| Futuros, opciones y CFDs | Derivados financieros cuyo subyacente es el precio del oro | -Exposición 100% directa -Alta liquidez -Apalancamiento | -Riesgo elevado |
Sistemas de inversión en oro al detalle
Joyas ornamentales
La compra de joyas es una forma indirecta de invertir en oro. Sin embargo, debido al margen de beneficio asociado a la conversión del metal caro en joyas y a su posterior venta en el mercado secundario, las joyas suelen tener más valor para el usuario que como inversión. Las joyas de oro caras pueden conservar su valor, aunque esto suele deberse más a su valor como pieza de joyería en una colección que a la cantidad de oro que contienen. Otra desventaja de utilizar las joyas como inversión en oro es el coste del almacenamiento y del seguro. Además, no es una inversión líquida, ya que es difícil de vender por su valor de mercado.
Lingotes de oro
Los lingotes están hechos de oro puro (entre el 99,5% y el 99,9%) y tienen forma de cubos, que suelen ser de forma rectangular para facilitar su almacenamiento. Los bancos centrales suelen mantener las monedas de oro como activo de reserva guardándolas en cámaras acorazadas. Los inversores tienen una exposición directa al precio del oro a través de las lingotes de mineral. Pero es caro.
A principios de 2022, el precio del oro rondaría los 2.000 dólares por onza, con lo que los lingotes tendrían un precio prohibitivo. El precio de los lingotes también sería elevado en función de su tamaño. Además del precio de la compra de un lingote de mineral o de un lingote, un inversor también tendría que pagar el almacenamiento y el seguro de su inversión en mineral. Aun así, invertir en oro vía lingotes no aporta mucha liquidez a nuestra cartera.
Monedas de oro
Invertir en oro mediante monedas es una buena opción. La historia de las monedas de oro como dinero es bastante larga. Aunque ya no tienen curso legal, las monedas de oro tienen valor para los inversores como reserva de valor. Los costes relacionados con la compra, el almacenamiento y el aseguramiento de las monedas de oro pueden repercutir en su rentabilidad. Mientras tanto, no son muy líquidas, ya que habría que encontrar un coleccionista u otro comprador que estuviera dispuesto a comprar su dinero. Sin duda, invertir en oro mediante monedas es una opción a tener en cuenta.
Acciones bursátiles relacionadas con el oro
También es posible invertir en oro mediante empresas cotizadas en bolsa. Las empresas especializadas en la exploración y extracción de oro se incluyen en las actividades del oro. También se incluyen las empresas que transmiten oro y las empresas de regalos.
El mayor potencial inversor lo proporcionan los mineros de oro. Pueden realizar inversiones para aumentar su producción (por ejemplo, desarrollando nuevas minas, ampliando las existentes y comprando otra mina de oro) que les permitan superar el precio del oro. También pueden pagar un dividendo, dando a los inversores un flujo de ingresos impulsado por el precio del oro. La facilidad con la que los inversores pueden comprar y vender las inversiones en oro las hace muy líquidas. Esto se hace a través de una cuenta correctora.
Sin embargo, existen riesgos relacionados con los mineros del oro. Las acciones de los mineros de oro pueden tener un rendimiento inferior al precio del oro debido a los sobreprecios, la mala gestión y el endeudamiento excesivo. Además, muchos extraen otros materiales, como metales preciosos como la plata u otros metales como el cobre. Aunque la diversificación disminuye el riesgo a la hora de invertir en oro, puede atenuar el efecto de la subida del precio del oro.
Mientras esto ocurre, las empresas que se dedican a regalar y transmitir oro dan dinero a los mineros de oro para que puedan desarrollar y ampliar sus minas. Reciben el derecho a comprar oro a un precio fijo (streamers) o una parte de las ganancias del oro (regalos), lo que reduce su riesgo en comparación con las operaciones de extracción de oro.
ETF sobre oro
Una forma alternativa de invertir en oro es mediante fondos de inversión. Los fondos cotizados de oro (ETF) se centran en la tenencia de oro físico o de títulos de empresas mineras de oro, lo que da lugar a diversos perfiles de riesgo. Los inversores tienen una exposición directa al precio del oro cuando invierten en un ETF centrado en la tenencia de oro físico. Suelen coincidir razonablemente con el movimiento del precio del oro. Sin embargo, el ETF tiene un precio en forma de índice de gastos del ETF. Sin embargo, dado que los ETF de oro suelen ser la forma más fácil de invertir en oro, el gasto puede merecer la pena. Además, son bastante líquidos.
Los ETF para invertir en oro y los fondos de inversión tradicionales suelen poseer valores de varias empresas mineras de oro. La diversificación ofrece a los inversores una amplia exposición al sector de la minería del oro, lo que contribuye a reducir el riesgo. Los fondos de inversión y los fondos cotizados para el oro proporcionan a los inversores beneficios que van más allá del precio del metal. La desventaja de los ETFs y fondos de inversión a la hora de invertir en oro es que sus rendimientos suelen ser inferiores al precio del oro.
Futuros, opciones y demás derivados sobre el oro
Una manera alternativa de invertir en oro es mediante derivados financieros. Un contrato de futuros da al titular el derecho a comprar una cantidad específica de oro en una fecha y un precio futuros. Los contratos de opciones también permiten al titular de la opción comprar o vender un ETF de oro o una acción minera de oro a un precio y en un momento determinados. Los contratos se mueven en tándem con el precio del oro o las acciones relacionadas con el oro del capital, lo que da al inversor exposición al oro sin poseer la inversión subordinada.
El apalancamiento puede aumentar los beneficios de un inversor, pero también puede provocar pérdidas, sobre todo si el vendedor carece de efectivo para completar la compra. La insuficiencia de capital puede obligar a los inversores a vender con pérdidas en lugar de comprar para preservar la posibilidad de una futura recuperación. Lo que se denomina una «margin call» (llamada al margen mínimo de mantenimiento de la operación)
Conclusiones finales a la hora de invertir en oro
Hay varias formas de invertir en oro, y cada una de ellas tiene ventajas e inconvenientes. Aunque los inversores deben considerar cuidadosamente cada opción para encontrar la mejor estrategia para sus circunstancias y tolerancia al riesgo, el ETF de oro y las empresas de regalo y transmisión de oro suelen ser las mejores opciones para los inversores principiantes.
En comparación con otras opciones, ofrecen un menor riesgo de sufrir pérdidas. También tienden a igualar el rendimiento del precio del oro (o a superarlo, en el caso de las empresas de transmisión y regalo). Esto permite a los inversores que buscan seguridad en el oro y protección contra la inflación beneficiarse de inversiones en oro con más liquidez que las inversiones en oro físico. No olvides visitar https://preciogramooroya.com/ para conocer toda la actualidad sobre la inversión en oro.
Preguntas frecuentes
¿Qué factores determinan el precio del oro?
El precio del oro se ve afectado por varios factores. Entre ellos, la necesidad del metal para la fabricación de joyas, para algunas aplicaciones tecnológicas y para fines de inversión.
Otros factores, como la cantidad de oro en las reservas de los bancos centrales, el valor del dólar estadounidense y el deseo de los inversores de tener oro como seguro contra la inflación o la devaluación de la moneda, contribuyen a hacer subir el precio del metal.
¿Qué momento es bueno para invertir en oro?
Muchos inversores consideran que el oro es una buena reserva de valor y una protección contra las subidas de precios. Históricamente, también ha proporcionado una sólida cobertura durante las crisis financieras.
El mejor momento para comprar oro es cuando empiezan a surgir las preocupaciones sobre la inflación o una crisis económica, ya que en esos momentos el precio del oro tiende a subir.
¿Cuánto capital se debe invertir en oro?
Existe un gran debate sobre la cantidad de oro que debe tener un inversor en su cartera. Muchos inversores carecen de oro, mientras que otros lo convierten en una parte importante de su cartera.
Sin embargo, como parte de una cartera diversificada, una regla básica sería mantener el porcentaje de oro en su cartera entre el 5% y el 10% del valor total de la cuenta.
CFDs sobre oro: operar con más oro por menos dinero
¿Invertir en oro es inteligente? 7 claves
Invertir en oro para la jubilación
Invertir en oro físico: 8 claves para proteger tu patrimonio
